關 鍵 詞：盈餘治理 涵義 目的 防範措施
Earnings Management in Listed Companies
QIAN-Heying
(Wanbang Accountant Office, Lishui, Zhejiang 324000,China )
Abstract: Earnings management means to control or adjust the information of the financial income in the report in order to maximize the interest. aims are to obtain the private benefit, collect capitals, escape taxes, obtain political capitals and evade the obligations of contracts. Earnings management has various type ,and it can be kept away through perfecting the accounting regulations, enhancing the auditing and control and so on.
Key Words: Earnings Management Meaning Aim Measures
一、盈餘治理的涵義
盈餘治理是國外學和會計學廣泛的課題。對盈餘治理的概念會計學界存在着諸多不同意見。從以下兩個權威性的定義可以看出盈餘治理的基本涵義。一是美國會計學家斯考特(William·K·Scott)以爲，盈餘治理是指"在GAAP答應的範圍內，透過對會計政策的選擇使經營者自身利益或企業市場價值達到最大化的行爲"。另一是美國會計學家凱瑟琳·雪珀(Kathehne SchipPer)以爲，盈餘治理實際上是企業治理職員透過有目的地控制對外財務報告過程，以獲取某些私人利益的"表露治理"。根據以上兩個權威性的定義，可以看出，盈餘治理主要具備這樣一些涵義：第一，盈餘治理的主體是企業治理當局，它包括經理職員和董事會。儘管經理職員和董事會進行盈餘治理的動機並不完全一致，但他們對企業會計政策和對外報告盈餘都有重大，企業盈餘資訊的表露由他們各自作用的協力所決定。第二，盈餘治理的客體是企業對外報告的盈餘資訊 (即會計收益)。在雪珀的定義中，盈餘治理不僅僅指對會計收益的調整和控制，而且包括對其他會計資訊的表露的治理，但是對會計收益以外的財務數據的操縱並不具有普遍的意義，它所具有的經濟後果相對而言要小得多。假如將其納進盈餘治理的範疇反而會影響對盈餘治理本質的把握。第三，盈餘治理的是在GAAP答應的範圍內綜合運用會計和非會計手段來實現對會計收益的控制和調整，它主要包括會計政策的選用，應計項目的治理，交易時間的改變，交易的創造等。第四，盈餘治理的目的是盈餘治理主體自身利益的最大化。其中又包括治理職員自身利益的最大化和董事會成員所代表的股東利益的最大化。綜上所述，盈餘治理就是企業治理當局在遵循GAAP(或會計準則)的基礎上，透過對企業對外報告的會計收益資訊進行控制或調整，以達到主體自身利益最大化的行爲。
二、盈餘治理的目的
對盈餘治理目的的剖析可以從盈餘治理的終縱目的與其具體目的兩個層次來了解。
1.盈餘治理的終縱目的
毫無疑問，企業盈餘治理的終縱目的是十分明確的，即獲取私人利益。一般以爲，透過盈餘治理獲取私人利益的主體是把握企業治理權的進階僱員，包括總經理、部分經理和其他進階主管。意義上的公司制企業是以所有權與經營權的分離爲基礎的，公司的大股東可能並不參與日常經營治理，真正把握治理權的往往是公司的進階僱員。由於治理者與股東的目標並不完全一致，他們都有各自的小算盤。因此，委託--代理關係一經建立，"道德風險"、"信任危機"等也將隨之產生。爲使二者的目標趨於一致，委託方(股東)通常採用業績--報酬激勵的方式來促使治理者盡最大努力工作。